6月5日 早報+摘要

巴菲特

6月5日 早報

6月5日重要經濟數據公佈

07:50 日本 5月外匯儲備 報: 12457.55億美元• 前值: 12500.73億美元
13:00 日本 4月同時指標月率 • 前值: -1.2
13:00 日本 4月領先指標月率 • 前值: +0.8
14:00 德國 4月工業訂單月率 • 預測: +0.5%• 前值: +0.9%
14:45 法國 4月經季節調整貿易收支 • 前值: 46億赤字
14:45 法國 4月進口 • 前值: 421.70億
14:45 法國 4月出口 • 前值: 376.00億
17:00 歐元區 第1季度國內生產總值(GDP)年率修訂 • 預測: +1.0%• 前值: +1.0%
17:00 歐元區 第1季度國內生產總值(GDP)季率修訂 • 預測: +0.4%• 前值: +0.4%
20:30 美國 5月每周平均工時 • 預測: 34.5• 前值: 34.5
20:30 美國 5月平均時薪月率 • 預測: +0.2%• 前值: +0.1%
20:30 美國 5月失業率 • 預測: 5.4%• 前值: 5.4%
20:30 美國 5月政府部門就業崗位 • 前值: 增加1萬個
20:30 美國 5月製造業就業崗位 • 預測: 增加0.5萬個• 前值: 增加0.1萬個
20:30 美國 5月民間就業崗位 • 預測: 增加22.0萬個• 前值: 增加21.3萬個
20:30 美國 5月非農就業崗位 • 預測: 增加22.5萬個• 前值: 增加22.3萬個
20:30 加拿大 第1季度勞動生產率季率 • 前值: -0.1%
20:30 加拿大 5月就業參與率 • 預測: 65.80%• 前值: 65.80%
20:30 加拿大 5月兼職就業人數 • 前值: 減少6.65萬人
20:30 加拿大 5月全職就業人數 • 前值: 增加4.69萬人
20:30 加拿大 5月失業率 • 預測: 6.8%• 前值: 6.8%
20:30 加拿大 5月就業人口變動 • 預測: 增加1萬人• 前值: 減少1.97萬人
20:30 美國 5月勞動力就業參與率 • 前值: 62.8%

重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：

-美國聯邦儲備理事會(美聯儲/FED)副主席暨紐約聯邦儲備銀行總裁杜德利在明尼蘇達經濟俱樂部6月午餐會上講話(1630)。
法蘭克福--德國央行公布半年度預估報告。
巴黎--第七屆拉美和加勒比地區國際經濟論壇。

要聞與市場摘要

美國第一季非農生產率數據疲弱，勞工成本跳增引發通脹憂慮

美國第一季非農生產率環比年率較初值下修，導致非農單位勞工成本大幅跳升，這一趨勢若持續下去，可能引燃通脹。周四公布的其它數據顯示，勞動力市場正在趨緊，上周初請失業金人數下降，續請失業金人數也觸及2000年以來最低。從這些報告來看，美聯儲仍然可能在今年稍晚升息。美國金融市場基本上沒有受到數據影響，因投資者的注意力都放在全球債市的大跌。

-美國上周初請失業金人數降至27.6萬人，低於市場預估
-美國第一季非農生產率環比年率修正值為下滑3.1%
   
希臘推遲償還IMF貸款，為五年危機以來首次

希臘推遲償還周五到期的一筆國際貨幣基金組織(IMF)款項。總理齊普拉斯面對左翼支持者的憤怒，要求更改國際債權人為提供援助而設定的苛刻條件。IMF表示，雅典計劃把6月應該分批支付的四筆款項合成總計為16億歐元的一筆，在6月30日償還。這是五年危機以來，希臘首次推遲償還一筆救助款項，儘管齊普拉斯本周稍早還表示希臘有錢，將償還這筆貸款。歐元區各國政府和IMF在危機期間向希臘提供了2,400億歐元金援。德國總理梅克爾表示，改革換現金協議的談判距離達成協議仍然很遠。   
        
英國央行維持利率和資產購買規模不變，靜觀經濟復甦表現

英國央行維持利率在0.5%的紀錄低位不變，因其要釐清英國經濟在今年初意外大幅減速後，會以多快的速度復甦。央行還維持資產購買規模在3,750億英鎊不變。投資者認為該央行在2016年之前不會升息，大部分歸因于油價下挫導致英國4月通脹率跌至負值。英國央行公布利率決議後沒有發布聲明。此次會議的記錄將在大約兩周後公布。
   
IMF稱美聯儲應將升息時間推遲到2016年上半年

國際貨幣基金組織(IMF)在周四發布的年度經濟評估報告中稱，美聯儲應將加息時間推遲到2016年上半年，直到有跡象表明薪資與通脹攀升。IMF預計，美聯儲青睞的通脹指標--個人消費支出(PCE)物價指數要等到2017年中才會達到美聯儲設定的2%的目標。“推遲加息可能意味著啟動加息後的步伐會更快，而且也可能導致通脹率溫和超過美聯儲設定的中期目標(可能會向2.5%攀升)，”IMF表示。IMF預計2015年美國GDP增長2.5%，2016年增長3.0%；今明兩年失業率料分別為5.3%和5.2%。
   
阿里巴巴與SMG聯盟，組合資公司為中小企業提供財經數據

中國電子商務巨頭--阿里巴巴與中國第二大媒體集團上海文化廣播影視集團（SMG）周四達成戰略合作，雙方將共同將SMG旗下第一財經傳媒打造成具影響力的新型數字化財經媒體與訊息服務集團。根據戰略協議，阿里巴巴將投資12億元人民幣入股SMG旗下第一財經， 共同合作建立一家財經數據與訊息服務公司，協助中國的中小企業把握豐富財經數據的機遇。透過阿里巴巴的大數據和雲計算能力，雙方會共同開發一個綜合財經數據和訊息的平台，為用戶提供迅速的財經新聞和訊息，協助提升用戶在投資、金融上的決策和研究能力。此次合作，對於雙方而言將是雙贏合作，阿里巴巴可借此開拓DT時代的相關產品和服務，而第一財經的財經媒體訊息服務的優勢得以鞏固，並為傳統財經媒體業的創新之路試水。

市場摘要:

股市:

美國股市下滑，因在周五就業報告發布前市場存在緊張情緒，且對希臘同債權人是否能達成救助協議也感到不確定。油價和金價下滑令能源股和原材料股領跌標普500指數。
   
道瓊工業指數收低170.69點，或0.94%，收報17,905.58點
標準普爾500指數跌18.23點，或0.86%，收報2,095.84點
Nasdaq指數下挫40.11點，或0.79%，收報5,059.13點

歐洲股市收盤脫離日低，因受美國初請失業金數據優於預期影響，歐元升勢和歐債跌勢暫歇。
   
泛歐績優股FTSEurofirst 300指數跌0.9%，報1,557.25點，稍早觸及5月7日來最低
英國富時100指數收挫1.31%，報6,859.24點
德國DAX指數收挫0.69%，報11,340.60點
法國CAC指數收低0.93%，報4,987.13點

匯市:

歐元兌美元下滑，因在歐元錄得六年內最大兩日升幅後，交易商獲利了結，且德債收益率從數月高位回落。交易商縮減歐元倉位，此外在美國勞工部周五公布月度非農就業報告前市場心存謹慎情緒。紐約尾盤，歐元兌美元跌0.3%，報1.12410美元，美元兌日圓尾盤升0.06%，報124.320日圓，美元兌瑞郎跌0.13%，報0.93250瑞郎。美元指數大致持穩在95.443。
   
債市:

美國長期公債收益率從八個月高位回落，跟隨德債收益率跌勢，市場人士稱，今日公債價格上漲受技術性因素驅動。今日尾盤，美國30年期公債尾盤上揚逾一大點，收益率報3.040%，稍早觸及去年10月來最高3.159%。美國10年期公債價格上揚15/32，收益率報2.312%，稍早觸及八個月高位2.425%。
   
德國10年期公債收益率升至略低於1%的八個月高位，本周表現勢將為歐元問世以來最差，昨日歐洲央行(ECB)認為歐元區債市持續六周的跌勢可能不會影響其規模達萬億歐元的經濟刺激計劃。德國10年期公債收益率一度升超過10個基點，報0.998%，之後扭轉升勢，回落3個基點，報0.83%，部分回吐本周33個基點的升幅。

油市:

油價連續第二日重挫近3%，市場預計石油輸出國組織(OPEC)將在周五的會議上保持產量目標不變，且擔憂歐債收益率持續攀升可能導致油市的投機資金減少。布蘭特原油期貨結算價跌1.77美元，或2.8%，報每桶62.03美元。美國原油期貨也重挫2.8%，或1.64美元，收報每桶58美元。

金屬市場:

金價走低，美元早盤走疲帶來的提振消退，金價觸及五周低位，因強勁的美國經濟數據點燃美聯儲可能在年內升息的預期。交易商將關注周五出爐的關鍵的美國月度就業報告。1823 GMT，現貨金下跌0.8%，報每盎司1,175.53美元，盤中跌至5月1日以來最低1,172.55美元。美國8月期金收跌9.70美元，報每盎司1,175.20美元。

倫敦期銅跌破每噸6,000美元至六周低點，因跡象顯示全球最大銅消費國--中國需求低迷，且整體金融和大宗商品市場有厭惡風險情緒。倫敦金屬交易所(LME)三個月期銅收低1.6%，報5,915美元，為4月23日來最低。三個月期鋁收低0.6%，報1,743美元，但行業和交易人士周四表示，中國原鋁錠進口量未來幾個月可能會攀升。

<路透轉載>

路邊社2

07 : 17 美國聯邦儲備理事會(FED)周四公布的數據顯示：截至6月3日當周，外國央行持有的美國可交易債券總量增加176.74億美元，至3.356兆美元。外國央行持有的美國公債當周增加180.25億美元，至3.025兆美元。外國央行持有的美國機構債當周減少3.16億美元，至2,872.88億美元

長期屬於溫和派的芝加哥聯儲總裁埃文斯暗示，他可能會推遲他偏好的首次加息時間，由原先預期的明年年初推後到2016年下半年，這與明尼亞波利斯聯儲總裁柯薛拉柯塔的看法相一致。雖美聯儲理事布雷納德並未排除今年升息的可能性，但她警告指出，出口趨疲和製造業低迷將對美國經濟構成更明顯的拖累。布雷納德就任理事已有一年的時間
   

路邊社2

08 : 01 日本財務大臣麻生太郎周五表示，他將在周末與中國的雙邊會談上，討論財政政策等宏觀經濟政策以及亞洲基礎設施問題

路邊社2

08 : 58 英國商會(BCC)周五調降英國2015年經濟增長預估，但仍預計經濟可穩步復甦，BCC警告稱，英國龐大的貿易逆差是顆定時炸彈。BCC稱，英國2015年國內生產總值(GDP)將增長2.3%，低於上次預估的2.7%，反映了英國第一季經濟較前季僅疲弱增長0.3%的情況

據英國招聘與就業聯合會(REC)與畢馬威會計師事務所的調查，擴張速度下滑至四個月低點，職位空缺數量增長的速度為2015年以來最慢

路邊社2

09 : 36 英國廣播公司(BBC)周四引述德國總理梅克爾的話表示，歐盟領袖可能必須考慮改變歐盟條約，以便在英國舉行是否退出歐盟公投前，進行英國所要求的改革。梅克爾也稱，她可以支持卡梅倫所要求的部分變更，而且以前通過動用退出歐盟的選擇權，也找到了一些解決方案。 但德國官員私下表示，其他歐元區國家的意願不高，使得變更條約的想法不切實際     

路邊社2

10 : 17  iShares Silver白銀交易基金6月4日持銀量增加44.58噸至9940.95噸。

根據FactSet數據，全球最大的黃金上市交易基金SPDR Gold Trust 已不再是以估值計的美國前十大上市交易基金(ETF)

路邊社2

10 : 55 烏克蘭總統Petro Poroshenko指出，烏克蘭境內有9000名俄羅斯士兵，並警告說俄烏兩國邊界上存在俄羅斯全面入侵的威脅

路邊社2

13:00  日本 4月同時指標月率 報: +1.9• 前值: -1.2

日本 4月領先指標月率 報: +1.2• 前值: +0.8

路邊社2

14 : 00 德國4月工業訂單月率報 +1.4% • 預測: +0.5%• 前值: +0.9% (修訂： +1.1%)

路邊社2

14 : 45  法國4月經季節調整貿易收支報 30億赤字 • 前值: 46億赤字
法國4月進口報 412.0億• 前值: 421.70億
法國4月出口報 382.0億• 前值: 376.00億