1月10日 早報+摘要

巴菲特

1月10日 早報

1月10日重要經濟數據公佈
09:30 中國 12月居民消費價格指數(CPI)  
09:30 中國 12月工業生產者價格指數(PPI)  
15:45 法國 11月工業生產月率 • 預測: -0.5%• 前值: 1.9%
17:30 英國 11月全球商品貿易平衡(英鎊) • 預測: 107.0億赤字• 前值: 107.8億赤字
17:30 英國 11月對非歐盟地區貿易平衡(英鎊) • 預測: 26.0億赤字• 前值: 23.8億赤字
17:30 英國 11月製造業產出年率 • 預測: 2.8%• 前值: 3.9%
17:30 英國 11月製造業產出月率 • 預測: 0.3%• 前值: 0.1%
17:30 英國 11月工業生產年率 • 預測: 1.8%• 前值: 3.6%
17:30 英國 11月工業生產月率 • 預測: 0.3%• 前值: 0.0%
17:30 英國 11月建築業產出年率 • 預測: -0.9%• 前值: -0.2%
17:30 英國 11月建築業產出月率 • 預測: 0.8%• 前值: -1.7%
20:00 美國 前週MBA抵押貸款再融資指數 • 前值: 1,151.90
20:00 美國 前週MBA抵押貸款市場指數 • 前值: 368.6
21:30 美國 12月進口物價月率 • 預測: 0.5%• 前值: 0.7%
21:30 美國 12月出口物價月率 • 預測: 0.3%• 前值: 0.5%
21:30 加拿大 11月建築許可月率 • 前值: 3.5%
23:00 美國 11月批發庫存月率修訂 • 預測: 0.7%• 前值: 0.7%
23:00 美國 11月批發銷售月率 • 前值: 0.7%
   
重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：
-中國國務院總理李克強將於1月10日至11日出席在柬埔寨金邊舉行的瀾湄合作第二次領導人會議，並對柬埔寨進行正式訪問
-法國總統馬克龍對中國進行國事訪問(最後一日)
-美國芝加哥聯邦儲備銀行總裁埃文斯參加當地扶輪社2018年經濟早餐會，討論當前經濟情況與貨幣政策(1400)
-美國達拉斯聯邦儲備銀行總裁柯普朗參加Weitzman年度零售預測活動的討論會(1410)，之後將出席城市土地學會的早餐會活動(1515)。
-美國聖路易斯聯邦儲備銀行總裁布拉德就美國經濟和貨幣政策發表演講(1830)

要聞與市場摘要

美國對朝韓會談表示讚賞，但朝鮮拒絕討論去核化問題
朝韓雙方舉行了兩年多來的首次會談，美國政府表示讚賞，稱這為解決朝鮮(北韓)核彈危機邁出了有益的第一步，不過朝鮮方面表示會談不討論其核武計劃，該計劃僅針對美國。美國國務院表示有意參加後面的會談，但仍堅持會談必須以去核化為目的，朝鮮則反對這一點。這表明要取得外交方面的突破，還有很長的路要走。經過長達11個小時的會談，朝鮮與韓國發表聯合聲明，朝方承諾派出一支大型代表團參加下月在韓國舉行的冬季奧運會。但在韓國提議討論朝鮮半島去核化問題後，朝鮮提出“強烈抗議”。
   
中國央行建議報價行可調整人民幣對美元中間價逆周期系數--消息
兩位消息人士周二透露，中國央行建議各報價行“可以調整”人民幣對美元匯率中間價報價模型中的“逆周期系數”，但不是強制性的，具體如何調整、調整多少則由各中間價報價行自行決定。受此消息影響，人民幣兌美元即期周二接近尾盤時大幅下挫，最終收跌逾250點，單日跌幅達到0.38%，為去年9月28日以來的最大單日跌幅。離岸人民幣兌美元即期出現跳跌，並一度擴大跌幅至逾380點。
   
美國11月職位空缺和裁員人數均跌至六個月低位
美國11月職位空缺連續第二個月下滑，製造業和房地產領域職位空缺減少，支持分析師關於2018年就業增長將放緩的預估。美國勞工部職位空缺及勞動力流動調查(JOLTS)顯示，11月經季調後職位空缺降至588萬，為5月以來最低。職位空缺率為3.8%，低於10月的3.9%。
      
美國明尼亞波利斯聯儲總裁卡什卡利稱，應保持低利率以提振薪資和通脹
美國明尼亞波利斯聯邦儲備銀行總裁卡什卡利表示，美聯儲應保持利率在低位，以提振薪資和通脹。卡什卡利稱，“通脹和薪資增長緩慢，我支持保持較低的利率以促進薪資增長和通脹率升至我們2%的目標。”

另外，美聯儲周二公布的貼現率會議記錄顯示，在美聯儲上次政策會議宣布加息前，12家地區聯儲中有三家反對上調貼現率。芝加哥、明尼亞波利斯和聖路易斯聯邦儲備銀行的總裁都反對上調貼現率，原因是通脹數據令人失望。
   
今年以來油價歡漲令OPEC額手相慶，但摻雜頁岩油威脅苦味
今年油價上漲至2015年5月以來高位，看來或許是OPEC值得開心的理由，但一些成員國擔心這樣的漲幅也可能促使頁岩油公司敞開供應閘門，令市場再度充斥原油。伊朗石油部長表示，OPEC成員國並不熱衷於拉抬油價，因為這樣的漲勢將刺激更多頁岩油的生產。OPEC消息人士們指出，沙特已成為大力提倡油價上揚的擁戴者，一反以往較為溫和的立場。
   
市場摘要:
   
股市:
美國股市周二延續新年的漲勢，三大股指創紀錄最高收位，因投資者在財報季開始前感到樂觀，並寄望朝鮮緊張局勢得到緩和。包括公用事業股、地產股和電信股在內的防禦類股失寵，而銀行股受10年期美國公債收益率上漲提振走高。醫療保健類股上漲，隨著一行業會議進入第二天，該板塊成為焦點
道指收高102.80點，或0.41%，至25,385.80點
標準普爾500指數收高3.58點，或0.13%，至2,751.29點
納斯達克指數收升6.192點，或0.09%，至7,163.578點

歐洲股市連續第四日上漲，受景氣類股票走高和企業業績進一步增長的樂觀預期提振。汽車行業可能發生併購交易的預期，以及歐元走弱也扶助市場上漲，STOXX 600指數升0.4%至400點，為2015年8月以來最高，距離414點的歷史高點不遠。德國DAX指數上揚0.13%，法國CAC 40指數上漲0.67%，英股富時FTSE指數收漲0.45%。
   
匯市:
美元兌一籃子主要貨幣上漲，觸及11日峰值，因在上周跌至逾三個月最低後，繼續吸引低吸買家。美元指數上漲0.18%，報92.524。日圓觸及六日高點。英鎊兌美元下滑0.24%，因投資者在英鎊近期上漲後鎖定獲利。
   
債市:
10年期美債收益率觸及10個月高位，此前日本央行稱將減少長債購買規模，引發市場臆測；美國企業債發行也打擊了市場。紐約尾盤，美國10年期公債收益率報2.546%，為3月15日以來最高。對利率敏感的美國三年期公債收益率報2.074%，為該品種自2007年重新發行以來的最高。
   
歐元區公債收益率上漲，因三個評級較高國家--德國、荷蘭和奧地利均發行新債，且美、日公債收益率上漲。尾盤，歐元區公債收益率全日上升2-5個基點，意大利公債收益率領漲。意大利10年券收益率升5個基點，報2.03%，與指標德債收益率之差擴大至158個基點。德國10年期公債收益率漲2.5個基點至0.45%，遠高於12月中旬水準0.30%。
   
油市:
油價上漲，美國原油觸及2014年12月以來最高，受助于OPEC牽頭的減產，以及預期美國原油庫存將連續第八周下降。美國原油期貨升1.23美元，或2%，結算價報每桶62.96美元，盤中觸及2014年12月以來最高的63.48美元。布蘭特原油期貨升1.04美元，或1.5%，結算價報每桶68.82美元，盤中高見69.29美元，為2015年5月以來最高。兩大合約均收於2014年12月以來最高收盤水平。
   
金屬市場:
黃金價格下跌，在歐洲政治不確定性的背景下，美元走勢上漲；而股市攀升也搶走了對黃金的熱情。鈀金在1月迄今第三次創下紀錄新高，受汽車行業需求增長提振。現貨金收盤報每盎司1,312.58美元。美國2月期金收低6.70美元，或0.5%，報每盎司1,313.70美元。鈀金收報每盎司1,099.90美元，此前觸及紀錄新高1,111.40美元。

鋅價觸及逾10年最高水平，因預期今年仍會供應短缺和庫存下降的投資者買入鋅。指標鋅價收跌1.5%，報每噸3,335美元，稍早觸及2007年8月以來最高的3,400美元。銅價下跌0.3%，報7,101美元。


<路透轉載>

路邊社2

10:23
英國今年預料將選出一位新的央行總裁，在現任總裁卡尼明年任滿卸職後繼任。卡尼的任期將在英國預定退出歐盟後的三個月也就是2019年6月屆滿。英國央行監督著全球第六大經濟體英國的龐大金融業。以下是有可能競爭下任總裁寶座的人選，目前為止，尚未有人確定參與角逐。現任英國金融行為監管局(FCA)執行長(CEO)貝利(Andrew Bailey)被分析師廣泛視為最可能的卡尼繼任者。他擔任此職務前，曾是英國央行副總裁，主管銀行業務。在任職英國央行期間，貝利協助帶領英國的銀行業度過全球金融危機，提高了他作為值得信賴人選的聲譽。然而，擔任FCA負責人卻讓他置身風險。英國議會中頗具影響力的財政委員會主席曾批評貝利，在針對國有蘇格蘭皇家銀行(RBS)於金融危機期間不當行為的報告中，隱瞞了部分內容。貝利曾表示是因為隱私限制之故。

09:41
金價周三連續第二日小幅下滑，因股市反彈且美債收益率大幅上升，令黃金的避險魅力受抑。現貨金跌0.3%至每盎司1,309.26美元，周二則跌0.6%，錄得一個月來的最大單日跌幅。金價上周觸及9月15日以來的最高位1,311.40美元。美元指數持穩於92.517，周二曾觸及逾一周高點92.640。指標美國公債收益率周二觸及10個月高點，此前日本央行微調公債購買規模，同時全球多種股價指數持續年初以來的升勢。投資者押注美國將進一步升息。上周五公布的美國就業報告未能改變美聯儲收緊貨幣政策的前景。另外，鈀金周二一度觸及紀錄高位每盎司1,111.40美元，受汽車行業需求增長提振。鈀金周三持穩，報1,098.97美元
   
SPDR Gold Trust稱，周二其黃金持倉量減少0.35%至831.91噸，周一為834.86噸

09:40
周三英國商會(BCC)公布的一份重要調查報告顯示，英國經濟2018年看來將表現平平；該報告顯示英國退出歐盟前，企業信心受抑。BCC的季度經濟調查報告指出，企業在2017年最後三個月仍在努力克服成本壓力，而且不願增加投資。BCC稱，服務業擴張速度持續受抑。服務業在英國經濟中的占比最大。製造業表現好於服務業，但內需和外需雙雙放緩。總而言之，這份調查報告表明，繼第三季經濟增長略微加快後，去年底經濟溫和增長。英國國家統計局數據顯示，截至2017年9月的三個月，英國經濟增長0.4%，低於近0.6%的歷史趨勢水平。BCC對7,000家企業所做調查顯示，面臨招人困難的服務企業比重升至71%，為1989年有紀錄以來最高水平。BCC警告這可能在2018年對企業構成最大的拖累，並呼籲其會員培訓更多員工，而不只是抱怨人手短缺的問題。超過三分之一的服務企業預計將在未來三個月調高價格，為2008年末以來最高比重。
   
0930
中國12月工業生產者出廠價格指數(PPI)同比上漲4.9%(調查中值為4.8%)
中國12月PPI環比上漲0.8%
12月工業生產者出廠價格指數(PPI)同比上漲4.9%(調查中值為4.8%)
2017年全年PPI上漲6.3%，結束了自2012年以來連續五年的下降態勢
12月居民消費價格指數(CPI)同比上漲1.8%(調查中值為1.9%)
12月居民消費價格指數(CPI)同比上漲1.8%(調查中值為1.9%)
12月CPI環比上漲0.3%(調查中值為0.4%)
2017年全年CPI上漲1.6%，漲幅比上年回落了0.4個百分點
中國2017年全年食品價格下降1.4%為2003年以來首次下降，受豬肉和鮮菜價格下降較多影響
12月CPI中的食品價格同比下降0.4%
12月CPI中的非食品價格同比上漲2.4%

中國國家統計局周三公布，2017年12月居民消費價格指數(CPI)同比上漲1.8%低於調查預估中值的1.9%；工業生產者出廠價格指數(PPI)同比上漲4.9%，高於調查預估中值4.8%，但為去年11月同比上漲3.3%以來最低。分析認為12月的CPI漲幅同比漲幅略有擴大，PPI同比漲幅繼續回落，與市場預期基本一致，考慮到基數原因，以及近期天氣因素，今年CPI的漲幅可能會有月度突破2%的漲幅，而PPI則因去年基數相對較高，預計今年漲幅有限。統計局數據顯示，12月CPI環比上漲0.3%，路透調查預估中值為0.4%；PPI環比上漲0.8%。11月CPI中的食品價格同比下降0.4%，非食品價格同比上漲2.4%。2017年全年，全國CPI同比上漲1.6%，漲幅比上年回落了0.4個百分點；2017年全年PPI上漲6.3%，結束了自2012年以來連續五年的下降態勢


09:25
人民幣兌美元中間價周三報6.5207元，較上日的6.4968元大跌239點，創2017年12月29日以來新低，因上日收盤價較中間價低239點，拉低了今日中間價
人民幣兌美元即期上日收盤報6.5207元，夜盤終報6.5285元。離岸人民幣即期最新報6.5363元，上日收盤在6.5378元

05 : 19
世界黃金協會(WGC)表示，2017年歐洲黃金上市交易基金(ETF)的黃金持有量增幅是北美黃金ETF的兩倍多，資產增加了13.9%。雖然北美在全球ETF持倉中的佔比超過一半，但歐洲基金去年增持最給力，新增了148.6噸黃金，價值達到58億美元。該協會指出，歐洲基金占全球資金流入的75%，其中領銜的是德國上市基金，占35%。該協會稱，2017年北美基金管理的資產增加62.9噸，價值29億美元。數據顯示，亞洲基金2017年流失了12.9噸，價值為4.048億美元，較上年下滑13%。2017年全球黃金ETF管理的資產增加197.5噸，增幅為8.4%，流入規模價值82億美元。2017年全球黃金ETF管理的資產總計價值981億美元。該協會稱，2017年全球淨流入到北美、歐洲和亞洲總計221.3噸，價值為91億美元。全球黃金ETF流出規模總計為23.8噸，價值8.604億美元

路邊社2

15 : 45   法國11月工業生產月率報 -0.5% • 預測: -0.5%• 前值: 1.9% (修訂： 1.7%)

路邊社2

17 : 30   英國11月建築業產出月率報 0.4% • 預測: 0.8%• 前值: -1.7% (修訂： -1.1%)
英國11月建築業產出年率報 0.4% • 預測: -1.1%• 前值: -0.2% (修訂： 1.3%)
英國11月工業生產月率報 0.4% • 預測: 0.3%• 前值: 0.0% (修訂： 0.2%)
英國11月工業生產年率報 2.5% • 預測: 1.8%• 前值: 3.6% (修訂： 4.3%)
英國11月製造業產出月率報 0.4% • 預測: 0.3%• 前值: 0.1% (修訂： 0.3%)
英國11月製造業產出年率報 3.5% • 預測: 2.8%• 前值: 3.9% (修訂： 4.7%)
英國11月對非歐盟地區貿易平衡(英鎊)報 46.7億赤字 • 預測: 26.0億赤字• 前值: 23.8億赤字 (修訂： 33.7億赤字 )
英國11月全球商品貿易平衡(英鎊)報 122.3億赤字 • 預測: 107.0億赤字• 前值: 107.8億赤字 (修訂： 116.8億赤字 )