4月2日 早報+摘要

巴菲特

4月2日 早報

4月2日重要經濟數據公佈

01:30 美國 3月國內汽車銷量年率 報: 1,715萬• 預測: 1,680萬• 前值: 1,623萬
07:30 澳洲 3月TD-MI通脹指標 報: +0.4%• 前值: 0.0%
07:50 日本 外國投資日本股票(一週) 報: 賣超351億• 前值: 賣超3,524億 R
07:50 日本 日本投資外國債券(一週) 報: 買超10,172億• 前值: 買超7,882億 R
08:30 澳洲 2月商品/服務出口月率 報: +1.0%• 前值: +1.0%
08:30 澳洲 2月貿易平衡 報: 12.56億赤字• 預測: 13.0億赤字• 前值: 10.03億赤字 R
16:00 意大利 第4季度公共赤字與國內生產總值(GDP)之比 • 前值: 3.50%
16:30 英國 3月Markit/CIPS建築業採購經理人指數(PMI) • 預測: 59.5• 前值: 60.1
19:30 美國 3月Challenger商業計劃裁員人數 • 前值: 50579
20:30 美國 一週新申領失業金人數四周均值(3月28日當周) • 前值: 29.7萬
20:30 美國 一週新申領失業金人數(3月28日當周) • 預測: 28.5萬• 前值: 28.2萬
20:30 美國 一週持續請申領失業金人數(3月21日當周) • 預測: 240.5萬• 前值: 241.6萬
20:30 加拿大 2月進口 • 前值: 450.6億
20:30 美國 2月國際貿易平衡 • 預測: 412億赤字• 前值: 418億赤字
20:30 加拿大 2月貿易平衡 • 預測: 20.0億赤字• 前值: 24.5億赤字
20:30 加拿大 2月出口 • 前值: 426.1億
22:00 美國 2月扣除運輸的工廠訂單月率 • 前值: -1.8%
22:00 美國 2月扣除飛機的非國防耐用品訂單月率修訂 • 前值: -1.4%
22:00 美國 2月扣除國防的耐用品訂單月率修訂 • 前值: -1.0%
22:00 美國 2月扣除運輸的耐用品訂單月率修訂 • 前值: -0.4%
22:00 美國 2月耐用品訂單月率修訂 • 前值: -1.4%
22:00 美國 2月工廠訂單月率 • 預測: -0.5%• 前值: -0.2%
   
重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：  

-美聯儲主席葉倫在美聯儲會議上致開幕詞，會議主題為“經濟流動性：加強家庭、社區和經濟力量的研究與構想”(1230)
-經濟合作暨發展組織(OECD)發布法國2015年經濟調查報告。OECD秘書長葛利亞和法國財長薩潘將舉行聯合記者會(1430)

要聞與市場摘要

美國3月民間就業和製造業數據疲弱，第一季經濟籠罩陰霾

美國3月ADP民間就業人數增加18.9萬人，為2014年1月以來的最低增幅，且遠低於經濟學家預期的22.5萬。幾乎所有部門的就業增長均放緩，其中製造業就業人數為2014年1月以來首次下降。另外，美國供應管理協會(ISM)3月製造業指數降至51.5，為2013年5月以來最低。這些新跡象表明第一季經濟成長大幅減速。受聘雇及製造業報告所影響，美股下跌，美國政府公債價格上漲，美元指數則下跌。
   
美國務卿克里同意延長伊朗核問題談判，法國外長去而復返

美國國務卿克里以及德國和法國的外交部長周三決定將與伊朗的馬拉松談判再延長一天。一位接近談判的外交人員稱，有可能在幾個小時內宣布協議，但協議仍未達成，且會談還是有破裂的可能。克里與德國外長宣布他們會至少待到周四。可能給人帶來一絲希望的是，法國外長法比約斯重新回到談判中。
   
國務院稱擴大全國社保基金投資範圍，可投資地方政府債券

國務院常務會議決定，在依法審慎合規、確保安全的前提下，適當擴大全國社會保障基金投資範圍，其中包括把社保基金債券投資範圍擴展到地方政府債券，並將企業債和地方政府債投資比例從10%提高到20%。其他還包括：將基金直接股權投資的範圍，從中央管理企業的改制或改革試點項目，擴大到中央企業及其子公司，以及地方具有核心競爭力的行業龍頭企業包括優質民營企業。將基金的信託貸款投資比例上限由5%提高到10%，加大對保障性住房、城市基礎設施等項目的參與力度；同時，允許基金按規定在全國銀行間一級市場直接投資同業存單，並按照銀行存款管理。
   
路透調查：金融機構固收部門對中國4月降息預期消退，但降準預期濃厚

2015年第四期湯森路透中國固定收益市場展望的參與機構及人士預期，中國央行4月料維持存款基準利率不變，但準備金率下降概率較大。調查結果顯示，88%的參與機構認為，央行4月會維持一年期存款基準利率在2.5%；而未來三個月來看，仍有超過四成的機構預期該基準利率會繼續降至2.25%。同時，對於4月及未來三個月大型存款類機構法定存款準備金率，參與機構預期會下降至19%的比例均近七成，顯示當前降準預期較強，且具體降準時間預期更為集中在4月份。
   
希臘提交最新改革計劃清單，並承諾按時向IMF還錢

希臘向貸款人提交了最新改革計劃清單，希望以此解凍援助資金，避免陷入債務違約，但歐元區官員表示，在新資金撥付前還需進一步的工作。希臘政府稱將在4月9日按期向國際貨幣基金組織(IMF)還款，且未計劃出售對最大港口的所有持股。
   
市場摘要

股市:

美國股市周三下跌，因弱於預期的經濟數據引發對經濟成長和企業第一季盈利的擔憂。市場靜待周五出爐的美國非農就業報告。

道瓊工業指數收跌77.94點，或0.44%，至17,698.18點
標準普爾500指數下跌8.20點，或0.4%，至2,059.69點
Nasdaq指數下滑20.66點，或0.42%，至4,880.23點

歐洲股市上揚，為第二季開了個好頭，因數據顯示3月歐元區製造業活動擴張的速度超過預期。利好的PMI數據扶助推動西班牙IBEX指數攀升0.6%，意大利FTSE MIB指數上揚1%。兩個指數均觸及2010年以來最高。

泛歐績優股FTSEurofirst 300指數收漲0.3%，報1,589.87點。該指數首季急升16%
英國富時FTSE 100指數上揚0.54%，收報6,809.50點
德國DAX指數升0.29%，報12,001.38點
法國CAC 40指數收漲0.57%，報5,062.22點

匯市:

美元走軟，第二季開局受挫，因美國製造業和就業數據令人失望，導致對美聯儲最早可能也要等到今年很晚以後才會升息的押注升溫。多數美國金融市場周五將因假休市，許多歐洲主要市場也將在周五休市，周二恢復交易。在新一季首個交易日，美元指數回落0.2%，報98.198，較3月觸及的12年高位低幾個點。美元兌日圓下跌0.4%，報119.62日圓，因日本企業信心數據疲弱，重創日本股市，但提振了避險日圓。歐元兌美元上揚0.3%，報1.0761美元。歐元兌日圓跌0.2%，報128.71日圓。歐元兌瑞郎跌至七周低位1.040瑞郎。
   
債市:

美國公債價格攀升，指標10年期公債收益率跌至1.9%以下，弱於預期的就業報告鞏固了對美聯儲可能緩慢升息的觀點。許多外國投資者青睞的30年期公債價格跳升，湯森路透數據顯示，價格最新上漲1-12/32，收益率報2.4776%。10年期公債最新上漲18/32，收益率報1.8711%。稍早，該收益率跌穿1.86%阻力位，至1.852%日內低位。
   
德國以創紀錄的低收益率發售五年期公債，且較長期德債收益率也跌至歷來低點，因一些投資者押注歐洲央行購債計劃將蓋過歐元區經濟復甦跡象。在二級市場，10年期德債收益率降至紀錄低位0.152%。希臘10年期公債收益率升27個基點，報11.94%。葡萄牙、意大利和西班牙等低評級公債收益率下滑1-2個基點不等。[GVD/EURCN]      

油市:

油價上漲多達5%，結束連跌三日的頽勢，因美國原油產量在兩個月來首次下降，且美國政府公布的最新一周原油庫存增幅沒有原先擔心的多。美國原油期貨收漲2.49美元，或5.2%，報每桶50.09美元。布蘭特原油收高1.99美元，或3.6%，報57.10美元。

金屬市場:

金價跳升2%，因低迷的美國民間就業數據引發市場預期美聯儲在收緊貨幣政策時可能更加謹慎，美元因此走低

現貨金急升2.2%，至日高1,208.90美元， 1812GMT，上揚1.8%，報每盎司1,204.90美元
美國6月期金收漲2.1%，報每盎司1,208.20美元
現貨銀攀升1.9%，報每盎司16.93美元
現貨鉑金急升2%，報每盎司1,161.60美元
現貨鈀金上揚1.9%，報每盎司746.50美元

期鎳從近六年最低水平反彈，因一些押注價格下跌的投資者獲利了結，但對中國經濟成長的憂慮拖累其他基本金屬表現。LME三個月期鎳收盤時在場內交易中沒有成交，最後買入價報每噸12,705美元，上漲2.5%，稍早觸及近六年低位12,310美元。期錫收跌0.2%，報每噸16,575美元，盤中跌至2010年6月來最低16,389美元。期銅收盤基本持穩，小漲0.1%，報每噸6,045美元

<路透轉載>

路邊社2

02 : 06 意大利3月份公營部門預算赤字196億歐元，去年同期為189億；第1季公營部門預算赤字234億歐元，較去年同期減少88億

路邊社2

02 : 50 消息人士表示，歐洲央行將希臘的銀行可獲得的緊急流動性援助上限上調7億歐元，至718億

路邊社2

08 : 06  金價周四在每盎司1,200美元上方徘徊，守住上交易日所創下的兩個月來最大升幅。此前美國疲弱民間就業數據暗示，更全面的就業報告恐怕會令人失望

美國政府非農就業報告將於周五公布。據調查的分析師預估，3月美國非農就業人數料增加24.5萬人，2月為增加29.5萬人。該數據如果弱於預期，可能會使有關美國升息的預期後推。一些分析師此前曾預計，最早可能會在6月升息

路邊社2

08 : 08 日本央行周四公布的短觀調查顯示，日本企業預計未來一年消費者物價指數上漲1.4%
日本央行短觀調查：日本企業預計未來三年消費者物價年通脹率為1.6%
日本央行短觀調查：日本企業預計未來五年消費者物價年通脹率為1.6%

路邊社2

09 : 20 美國亞特蘭大聯邦儲備銀行總裁洛克哈特周三表示，美國可能仍將在今年6月至9月期間加息，因為經濟在第一季表現疲軟後可望加速成長。洛克哈特表示，未來幾周他將特別關注就業市場指標。另外，洛克哈特說，就業市場閒置仍很多。當利率真正開始上升時，美聯儲將需要一系列新的工具，例如向銀行超額準備金支付利息，通過貨幣市場基金進行隔夜回購。洛克哈特稱相信這些工具將發揮作用，幫助美聯儲控制短期利率，從而控制更廣泛的信貸成本
   

路邊社2

10 : 05 調查顯示，越來越多的分析師認為，英國央行明年之前在利率方面將一直按兵不動，因其等待英國經濟復甦站穩腳跟而且通脹上升。過去一周調查了75位分析師，其中無一人預計英國央行將在4月9日的下次貨幣政策委員會(MPC)會議上對利率採取行動。目前英國指標利率處於紀錄低位0.5%。分析師預估中值為首次升息將在2016年初，屆時也僅將升息25個基點。63位分析師中的35位預計，在明年1月前央行不會有任何行動，但在3月會議前的調查中，61位分析師中的28位這樣認為。  另外就像決策者一再強調的那樣，利率的調整可能將是循序漸進的。調查顯示，明年底利率僅將為1.25%，2017年底為2.0%。金融危機前其高達5.75%

路邊社2

10 : 40 世界銀行周三公布的一份報告指出，由於西方制裁的影響揮之不去，且油價持續處在低位，俄羅斯將面臨一段較長時期的經濟衰退。根據世行預估的基準情境，俄羅斯經濟在2015年和2016年料分別萎縮3.8%和0.3%，中期成長前景黯淡。新的基準預估所採用的前提之一是，油價在未來兩年僅會小幅反彈，2015年平均油價預計為每桶53美元，2016年為57美元，因全球供應充沛而需求溫和。世界銀行表示，若根據比較樂觀的假設情況，2015年平均油價每桶65.5美元，2016年68.7美元，那麼今年經濟將萎縮2.9%，2016年則料僅微幅成長0.1%；制裁可能造成長期性經濟損害；缺乏投資將是俄羅斯中期面臨的主要挑戰

路邊社2

11 : 42 據中國財政部周三晚間發布的一則公告指出，葡萄牙正式申請作為意向創始成員國加入亞投行

路邊社2

11 : 54 澳洲統計局數據顯示，至2月為止的三個月經季節調整職位空缺總數升至151700個，增加0.8%達到2012年底以來高位，顯示勞工需求出現一些曙光