6月30日 早報+摘要

巴菲特

6月30日 早報

6月30重要經濟數據公佈

06:45 紐西蘭 5月建築許可月率 報: 0.0%• 前值: -0.9% R
07:05 英國 6月GfK消費者信心指數 報: 正7• 預測: 正2• 前值: 正1
09:00 紐西蘭 6月國民銀行(NBNZ)企業展望指數 報: -2.3%• 前值: 15.7%
09:00 紐西蘭 6月國民銀行(NBNZ)企業活動指數 報: 23.6%• 前值: 32.6%
09:00 澳洲 5月HIA新屋銷售月率 報: -2.3%• 前值: +0.6%
09:30 日本 5月加班工資 報: -1.6%• 前值: -2.3%
09:30 澳洲 5月房屋信貸 報: +0.5%• 前值: +0.5%
09:30 澳洲 5月民間部門信貸 報: +0.5%• 預測: +0.5%• 前值: +0.5% R
13:00 日本 5月建築訂單年率 • 前值: -12.1%
13:00 日本 5月房屋開工年率 • 預測: +5.8%• 前值: +0.4%
14:00 德國 5月實質零售銷售月率 • 預測: 0.0%• 前值: +1.7%
14:00 德國 5月實質零售銷售年率 • 預測: +2.5%• 前值: +1.0%
14:45 法國 5月生產者物價指數(PPI)月率 • 前值: -0.4%
14:45 法國 5月消費者支出月率 • 預測: -0.1%• 前值: +0.1%
15:00 瑞士 6月KOF領先指標 • 預測: 93.5• 前值: 93.1
15:55 德國 6月經季節調整失業人數變化 • 預測: 減少0.5萬人• 前值: 減少0.6萬人
15:55 德國 6月未經季節調整失業人數 • 預測: 271.1萬人• 前值: 276.2萬人
15:55 德國 6月經季節調整失業率 • 預測: 6.4%• 前值: 6.4%
15:55 德國 6月經季節調整失業人數 • 前值: 278.6萬人
16:00 意大利 5月失業率 • 預測: 12.3%• 前值: 12.4%
16:30 英國 第1季度國內生產總值(GDP)年率 • 預測: +2.5%• 前值: +2.4%
16:30 英國 第1季度經常帳平衡 • 預測: 237.5億赤字• 前值: 253.0億赤字
16:30 英國 第1季度商業投資年率 • 前值: +3.7%
16:30 英國 第1季度國內生產總值(GDP)季率 • 預測: +0.4%• 前值: +0.3%
16:30 英國 第1季度商業投資季率 • 前值: +1.7%
17:00 意大利 6月消費者物價調和指數(HICP)月率初值 • 預測: +0.1%• 前值: +0.2%
17:00 歐元區 5月失業率 • 預測: 11.1% • 前值: 11.1%
17:00 歐元區 6月消費者物價調和指數(HICP)年率初值 • 預測: +0.2%• 前值: +0.3%
17:00 意大利 6月消費者物價調和指數(HICP)年率初值 • 預測: +0.2%• 前值: +0.2%
17:00 意大利 6月消費者物價指數(CPI)月率初值 • 預測: +0.1%• 前值: +0.1%
17:00 意大利 6月消費者物價指數(CPI)年率初值 • 預測: +0.1%• 前值: +0.1%
18:00 意大利 5月生產者物價指數(PPI)年率 • 前值: -2.3%
18:00 意大利 5月生產者物價指數(PPI)月率 • 前值: -0.1%
20:30 加拿大 4月國內生產總值(GDP)月率 • 預測: +0.1%• 前值: -0.2%
21:00 美國 4月標普/Case-Shiller經季調房價指數月率 • 預測: +0.8%• 前值: +1.0%
21:00 美國 4月標普/Case-Shiller房價指數年率 • 預測: +5.5%• 前值: +5.0%
21:00 美國 4月標普/Case-Shiller未經季調房價指數月率 • 預測: +1.1%• 前值: +0.9%
21:45 美國 6月芝加哥採購經理人指數(PMI) • 預測: 50.0• 前值: 46.2
22:00 美國 6月消費者信心 • 預測: 97.3• 前值: 95.4
                  
重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：

-芬蘭財政部發布債務管理季度報告，包括7-9月公債發行近期展望(0700)
-澳洲央行總裁史蒂文斯在國際貨幣金融機構官方論壇(OMFIF)舉辦的活動上發表演講(0840)
-德國央行副總裁Claudia Buch將參加金融穩定委員會記者會(1200)
-歐洲央行管理委員會委員諾沃特尼于“奧合國際銀行--夏季會談”中發表專題演說(1300)
-美國聖路易斯聯儲總裁布拉德在由Active Capital與Six Thirty舉辦的“新興領袖創業峰會”上發表演說(2200)

要聞與市場摘要

希臘民眾集會抗議撙節政策，歐洲銀行股大跌

數以萬計希臘民眾周一集會，支持左翼聯盟政府抵制條件嚴苛的國際救援。此前與國際債權人談判破裂，進一步把希臘推向金融動盪，迫使其關閉了銀行系統。希臘計劃周日就救助議題舉行公投，總理齊普拉斯暗示公投失敗就辭職。評級機構標準普爾將希臘主權債信評級在垃圾區域進一步調降一個級距至“CCC-”，稱希臘脫離歐元區的機率為50%。
   
希臘人見慣了政府與國際債權人經過漫長談判後在最後一刻達成協議，可這次情況急轉直下令他們震驚。談判破裂已將歐盟和歐元區推入未知領域。歐元區績優股Euro STOXX 50指數大跌逾4%，銀行類股重挫5.84%；美股三大股指亦大幅收低。油價跌至三周低位。對於希臘危機，中國總理李克強表示，他希望看到希臘留在歐元區，並承諾中國將投資歐盟執委會主席賈克推出的、規模達3,150億歐元的歐盟新基建計劃，同時稱中國政府將購買歐洲投資銀行發行的債券。
   
波多黎各政府顧問稱政府無力償債，資金即將告罄

波多黎各政府新任命的顧問Steven Rhodes表示，這塊美國海外領地的政府“無力償債”，資金即將耗盡。Rhodes稱，波多黎各的前途取決於其是否有資格按照美國破產法進行債務重組，目前其不可以使用這一程序。他強調破產不會成為“救助”。在周一的一次會議上國際貨幣基金組織(IMF)幾位前經濟學家撰寫的財政情況報告提交給了當地政府。報告顯示，波多黎各面臨艱難抉擇，需要厲行改革，有可能進行債務重組，以緩解高達730億美元的債務負擔。美國投資人對波多黎各債務問題的擔憂扶助推動美國股市大跌，標普500指數和道瓊工業指數創10月來單日最糟表現。
   
美國5月成屋待完成銷售觸及九年高位，提振樓市和經濟前景

全美不動產協會(NAR)稱，美國5月成屋待完成銷售指數上升0.9%至112.6，為2006年4月以來最高。成屋待完成銷售指數系基於簽約數量，5月簽約數量已連續第五個月上升。數據進一步提亮樓市和整體經濟前景。房屋市場逐漸擺脫年初惡劣天氣的影響展開復甦。此外，就業市場緊俏，促進了薪資的增長，亦惠及住房市場。美國金融市場基本未受到該報告影響，投資者正謹慎以待希臘的進展，希臘越來越接近債務違約。美股重挫，美元指數變動不大。美國政府公債價格上漲。
   
中國定向降準規模遠遜預期，估算約僅1,500億元非放水

中國央行六年半來首次祭出降準加降息的組合拳，揭示6月經濟走勢可能已再度轉差，同時股市暴跌可能引發大量資金外流也是重要考量。然而是次定向降準釋放的資金規模遠遜於外界最初預期，據估算實際僅1,500億元人民幣左右。權威人士透露，按央行下發的相關文件，許多銀行、農商行都不符合定向降準標準，能釋放的資金規模至多不會超過2,000億元。其中，包括農業銀行，上海、浙江、山東等地區多數農商行和城商行均未獲得本次定向降準的機會。“規模並非市場預計的4,000多億元，大概在1,500億左右。”一位資深銀行人士稱。
   
英國利率：央行首席經濟學家霍爾丹呼籲不要“過早調高”利率

英國央行首席經濟學家及貨幣政策委員會(MPC)委員霍爾丹表示，央行應避免提早升息，而且未來降息與升息皆有可能。他表示，近期強勁的薪資數據並未改變他在今年稍早秉持的觀點，即過早收緊政策存在危險。他補充說，英鎊升值對經濟成長的拖累可能蓋過薪資上升的推動。他警告稱，最近這場衰退給英國和其它主要經濟體造成的心理創傷是“長期而持久的”，可能阻止經濟成長並使利率在更長時間內保持偏低。
                  
市場摘要:

股市:

美國股市周一放量大幅收跌，標普500指數和道瓊工業指數創10月來單日最糟表現，因希臘與債權人的救助磋商破裂，使對該國可能成為首個退出歐元區國家的擔憂加劇。美國投資人還在擔心波多黎各債務問題以及中國股市大跌，明日又是季末，且周四美國還將公布就業報告。本周五為美國獨立日假期，股市休市一天。
   
道瓊工業指數急跌350.33點，或1.95%，至17,596.35點
標準普爾500指數重挫43.85點，或2.09%，至2,057.64點
Nasdaq指數回落122.037點，或2.4%，至4,958.468點
   
歐元區股市錄得2011年來最大單日跌幅，南歐銀行股跌幅居前，因希臘關閉銀行，並實施資本控制。歐元區銀行股的市值蒸發了約300億歐元(333億美元)，因投資者擔憂希臘退歐可能造成的漣漪效應，隨拋售金融股。不過拋售沒有達到恐慌程度，歐股今年迄今仍有約10%的升幅，離七年高位不遠。

歐元區藍籌股Euro STOXX 50指數急跌4.2%，報3,468.90點，為四年內表現最差的一日
泛歐績優股FTSEurofirst 300指數急跌2.78%，報1,530.27點
德股DAX指數重挫3.56%，收報11,083.20點
法股CAC指數急跌3.74%，報4,869.82點
英國富時100指數下挫1.97%，報6,620.48點

匯市:

歐元兌多數主要貨幣下滑，因希臘債務危機惡化，令該國退出歐元區的可能性增加。但歐元兌美元大漲近1%，之前一度下滑，交易商指因部分投資人通過買入歐元來出脫倉位。歐元在紐約尾盤反彈上揚約0.70%，報1.1239美元。避險貨幣日圓兌歐元升0.45%，報137.69日圓。瑞郎兌歐元升0.10%，報1.0415瑞郎，瑞士央行證實已入市干預後，瑞郎從四周高位1.0315瑞郎回落。   
   
債市:

美國公債市場上揚，指標公債收益率跌至一周低點，因投資人預計如果希臘退出歐元區可能打壓全球市場，遂在美國公債避險。不過對希臘同國際債權人可能達成至少是暫時性協議的希望猶存，儘管希臘很可能在周二無法償還國際貨幣基金組織(IMF)17.7億美元貸款。指標10年期公債價格尾盤大漲1-7/32，收益率報2.333% ，較上周五尾盤跌14個基點，今日該收益率在2.292%-2.409%之間交投。美國30年期公債價格尾盤大漲2-24/32，收益率報3.101% ，跌15個基點。
   
負債沉重的南歐國家公債收益率在開盤大漲後保持在較高水準，因投資人擔心希臘公投可能為該國退出歐元區鋪路。分析師表示，價格走勢以及之後回穩顯示市場預計希臘退歐可能性增加，但仍是最不可能的前景。歐元區債市隱約出現了2012年歐債危機最嚴重時期令投資人不安的蔓延情況，但意大利、西班牙和葡萄牙的借款成本仍不到三年前水準的一半。西班牙和意大利10年期公債收益率均升22個基點，分別報2.35%和2.37%，葡萄牙10年期公債收益率升34個基點，報3.08%。2012年中，三國公債收益率均高於7%。德國10年期公債收益率下降13個基點至0.79%，西班牙10年期公債較可比德債利差擴闊至一年最寬。   

油市:

原油期貨觸及三周低點，因希臘關閉銀行並實施資本管制，造成普遍的厭惡風險情緒，而伊朗看來會延長同西方國家的核談判，以圖向本已供應過剩的市場出口更多伊朗原油。布蘭特原油期貨結算價跌1.25美元或約2%，報每桶62.01美元，為6月5日來最低收位。美國原油期貨下跌1.30美元，或2.2%，報每桶58.33美元，為6月8日來最低結算價。

金屬市場:

金價上漲，因希臘債務違約憂慮重創全球股市，抵消了投資人對金市較長期前景的不安。金價一度升至近一周高位1,186.91美元，但之後回吐部分升幅。1845GMT，現貨金升0.4%，報每盎司1,178.90美元，第二季勢將下滑0.3%，為連跌第四個季度。美國8月期金收高0.5%，報每盎司1,179美元。

倫敦期鎳跌至六年低點，因上海期交所鎳期貨交割品牌擴容，增加了三個新品牌，且庫存居高不下、希臘債務危機升級令厭惡風險情緒升溫。期銅逆勢上漲，因寄望中國經濟反彈。倫敦金屬交易所(LME)指標期鎳跌至2009年5月來最低11,730美元，收盤報11,845美元，跌4.9%，今日百分比跌幅為9月來最大。三個月期銅收高0.6%，報5,790美元，稍早觸及6月中以來最高5,838美元。

<路透轉載>

路邊社2

08 : 48 英國央行首席經濟學家及貨幣政策委員會(MPC)委員霍爾丹表示，央行應避免提早升息，而且未來降息與升息皆有可能。他表示，近期強勁的薪資數據並未改變他在今年稍早秉持的觀點，即過早收緊政策存在危險。他補充說，英鎊升值對經濟成長的拖累可能蓋過薪資上升的推動。他警告稱，最近這場衰退給英國和其它主要經濟體造成的心理創傷是長期而持久的，可能阻止經濟成長並使利率在更長時間內保持偏低

路邊社2

09 : 53 周二公布的調查顯示，英國6月份消費者信心創逾15年來最高水平，購物者紛紛表示願意消費。該數據進一步表明，英國經濟雖然開年疲軟，但現正加速增長

路邊社2

09 : 57 中國國家外匯管理局周二公布，中國1-5月國際收支口徑的國際貨物和服務貿易收入順差1,310億美元
中國5月國際收支口徑的國際貨物和服務貿易收入順差406億美元
中國5月國際收支口徑的服務貿易收入逆差183億美元

中國證監會周一晚間發布官方微博，證監會新聞發言人張曉軍指出，A股回調過快不利於股市平穩健康發展
中國證監會稱目前券商融資融券業務風險可控，場外配資的風險已有相當程度的釋放
中國證監會希望市場參與主體增強信心，理性看待市場

路邊社2

10 : 00   澳新銀行周二公布的調查顯示，新西蘭6月企業信心轉為負面，並跌至逾四年來最低位，因經濟放緩打壓信心；通脹預期小幅上揚。調查顯示，有凈2.3%的受訪者預期未來一年經濟將會惡化，信心為2011年2月以來最低。上次調查顯示，凈15.7%的人預期經濟將會改善。有凈23.6%的受訪者預期未來12個月自家的業務將會成長，上個月時為32.6%。通脹預期從前次調查的歷史低位1.62%小升至1.68%，預期將小幅調高價格的企業數量略增

路邊社2

10 : 27 iShares Silver白銀交易基金6月29日持銀量減少19.31噸至10068.78噸

路邊社2

13 : 04 日本5月份建造訂單(年率)報跌7.4%，上月報跌12.1%

日本5月份房屋動工(年率)報升5.8%，預測升5.8%，上月報升0.4%

路邊社2

14 : 00  德國5月實質零售銷售月率報 +0.5% • 預測: 0.0%• 前值: +1.7% (修訂： +1.3%)
德國5月實質零售銷售年率報 -0.4% • 預測: +2.8%• 前值: +1.0% (修訂： +1.1%)

路邊社2

14 : 45    法國5月消費者支出月率報 +0.1% • 預測: -0.1%• 前值: +0.1% (修訂： 0.0%)
法國5月生產者物價指數(PPI)月率報 -0.5% • 前值: -0.4%

路邊社2

15 : 00  瑞士6月KOF領先指標報 89.7• 預測: 93.5• 前值: 93.1 (修訂： 92.7 )