2月28日 早報+摘要

巴菲特

2月28日 早報

2月28日重要經濟數據公佈
05:45 紐西蘭 1月進口(紐元) 報: 41.9億• 前值: 44.2億
05:45 紐西蘭 1月出口(紐元) 報: 39.1億• 前值: 43.8億
05:45 紐西蘭 1月貿易平衡(紐元) 報: 2.85億赤字• 前值: 0.41億赤字
05:45 紐西蘭 截至1月的一年貿易平衡(紐元) 報: 34.7億赤字• 前值: 32.0億赤字
07:50 日本 1月零售銷售年率 報: +1.0%• 預測: +0.9%• 前值: +0.6%
07:50 日本 兩個月預估值 報: -5.0%• 前值: +0.8%
07:50 日本 一個月預估值 報: +3.5%• 前值: +3.0%
07:50 日本 1月工業生產初值 報: -0.8%• 預測: +0.3%• 前值: +0.7%
08:00 澳洲 1月HIA新屋銷售月率 報: -2.2%• 前值: +0.2%
08:00 紐西蘭 1月NBNZ商業經濟信心指數 報: +16.6%• 前值: +21.7%
08:00 紐西蘭 1月NBNZ商業自身活動指數 • 前值: 39.6%
08:01 英國 2月GfK消費者信心指數 報: 負6• 預測: 負6• 前值: 負5
08:30 澳洲 1月房屋信貸 報: +0.5%• 前值: +0.5%
08:30 澳洲 1月民間信貸 報: +0.2%• 前值: +0.5% R
09:30 中國 2016年國民經濟和社會發展統計公報  
13:00 日本 1月建築業訂單年率 • 前值: +7.1%
13:00 日本 1月房屋開工年率 • 預測: +3.2%• 前值: +3.9%
15:00 德國 1月實質零售銷售年率 • 前值: -1.1%
15:00 德國 1月實質零售銷售月率 • 前值: -0.9%
15:45 法國 第4季度國內生產總值(GDP)季率 • 預測: +0.4%• 前值: +0.4%
15:45 法國 1月消費者支出月率 • 預測: +0.8%• 前值: -0.8%
15:45 法國 2月消費者物價調和指數(HICP)年率初值 • 預測: +1.7%• 前值: +1.6%
16:00 瑞士 2月KOF領先成長指標 • 預測: 102.0• 前值: 101.7
17:00 意大利 1月薪資指數月率 • 前值: 0.0%
17:00 意大利 1月薪資指數年率 • 前值: +0.4%
18:00 意大利 2月消費者物價調和指數(HICP)年率初值 • 預測: +1.2%• 前值: +1.0%
18:00 意大利 2月消費者物價調和指數(HICP)月率初值 • 預測: -0.2%• 前值: -1.7%
18:00 意大利 2月消費者物價指數(CPI)月率初值 • 前值: +0.3%
18:00 意大利 2月消費者物價指數(CPI)年率初值 • 前值: +1.0%
21:30 美國 第4季度個人消費支出(PCE)物價指數修訂 • 預測: +2.2%• 前值: +2.2%
21:30 美國 1月批發庫存初值月率 • 前值: +1.0%
21:30 美國 1月商品貿易平衡初值(美元) • 前值: 644億赤字
21:30 美國 第4季度核心個人消費支出(PCE)物價指數修訂 • 預測: +1.3%• 前值: +1.3%
21:30 美國 第4季度國內生產總值(GDP)平減指數修訂 • 預測: +2.1%• 前值: +2.1%
21:30 美國 第4季度國內生產總值(GDP)消費者支出修訂 • 前值: +2.5%
21:30 加拿大 1月工業產品價格月率 • 前值: +0.4%
21:30 加拿大 1月工業產品價格年率 • 前值: +2.2%
21:30 加拿大 1月原材料價格月率 • 前值: +6.5%
21:30 加拿大 1月原材料價格年率 • 前值: +17.2%
21:30 美國 第4季度國內生產總值(GDP)最終銷售修訂 • 前值: +0.9%
21:30 美國 第4季度國內生產總值(GDP)環比年率修訂 • 預測: +2.1%• 前值: +1.9%
22:00 美國 12月CaseShiller-20房價指數年率 • 預測: +5.3%• 前值: +5.3%
22:00 美國 12月CaseShiller-20未經季節調整房價指數月率 • 前值: +0.2%
22:00 美國 12月CaseShiller-20個城市經季調房價指數月率 • 預測: +0.7%• 前值: +0.9%
22:45 美國 2月芝加哥採購經理人指數(PMI) • 預測: 53.0• 前值: 50.3
23:00 美國 2月里奇蒙聯儲綜合製造業指數 • 前值: 正12
23:00 美國 2月消費者信心指數 • 預測: 111.0• 前值: 111.8
23:30 美國 2月達拉斯聯儲服務業營收指數 • 前值: 16.2

重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：   
-美國總統特朗普將首次向國會全體發表重要的政策講話。
-日本央行理事桑原茂裕將參加第三屆金融技術論壇。
-舊金山聯邦儲備銀行總裁威廉姆斯就經濟前景發表講話(2030)。

要聞與市場摘要：
   
美聯儲近期可能需要升息--達拉斯聯邦儲備銀行總裁
美國達拉斯聯邦儲備銀行總裁柯普朗周一稱，可能需要在近期升息，以免落後于通脹。柯普朗今年在美聯儲利率決策委員會中有投票權。他闡明了他在最近幾周數次提到過的觀點，即升息宜早不宜遲。他表示，在美國消費者的推動下，美國經濟今年的增長率或超過2%。
   
美國1月核心資本財訂單減少，但製造業復甦勢頭依舊
   
美國1月資本財訂單在連續三個月強勁增長後意外減少，但並未改變市場對製造業在經歷長期下滑後正在復甦的看法。上月訂單減少可能只是暫時的，因特朗普政府承諾將下調企業稅，並放鬆監管，在近幾個月極大地提振了企業信心，另外，國內需求也在不斷增強。1月不包括飛機的非國防資本財訂單較前月下降0.4%，路透調查的分析師預計增長0.5%。12月數據被上修至增長1.1%，前值為增長07%。該指標就是所謂的核心資本財訂單，它反映了企業的支出計劃，備受市場關注。數據公布後，美國公債價格走低，美股攀升至紀錄高位。美元兌一籃子貨幣走軟。
   
中國貨幣政策力度上應更為中性，加強與財政政策及金融監管等配合--官員
   
中國央行研究局局長徐忠日前表示，貨幣政策在力度上要更為中性，既要保持流動性總量基本穩定，又要有一定的倒逼壓力；同時，在結構上要更加優化，在保持總量力度穩健中性的前提下，加強與財政政策、金融監管等的配合，用好信貸政策支持再貸款等結構性工具，去產能，補短板，調結構。
   
英國2月消費者信心指數降至負6--GfK
   
市場研究機構GfK公布的調查顯示，英國2月 消費者信心下降，有跡象顯示，消費者支出可能開始回落，因去年英國公 投退歐推高了通脹。
   
港交所爭取沙特阿美IPO落戶香港，因可連接中國資本--CEO
香港交易所0388.HK行政總裁李小加稱，正積極爭取沙特阿拉伯國家石油公司(沙特阿美)IPO落戶香港，因可連接中國龐大的資本基礎。他並指出，港交所期待沙特阿美在香港上市，因為無論是交易時區抑或是與龐大的離岸人民幣/中國資本基礎連接上，都是非常合適；這裡還可連接亞洲最大的能源市場和消費市場。沙特阿美將是全球最大的IPO案，出售股權總值約1,000億美元。

市場摘要:
   
股市:

美國股市周一小幅收高，道指連續第12日創下紀錄收盤高位，因美國總統特朗普表示，他會在周二就基建投資發表“重大”聲明

道瓊工業指數上漲15.68點，或0.08%，至20,837.44點
標準普爾500指數升2.39點，或0.1%，至2,369.73點
納斯達克指數上揚16.59點，或0.28%，至5,861.90點
   
歐洲股市小幅收低，受保險板塊拖累。倫敦證券交易所集團(LSE)和德意志交易所合併計劃預期會泡湯，拖累其股價下挫。泛歐STOXX Europe 600指數收跌0.1%。英股富時100指數收高0.13%，德股DAX指數上漲0.16%。法股CAC指數基本持平。
   
匯市:  

美元兌一籃子貨幣持穩，本周將迎來多個重大消息，其中包括美國總統特朗普就其經濟計劃發表重要講話，以及多位美聯儲官員的演講。美元指數尾盤上升0.03%，至101.12。美元兌歐元跌0.27%，至1.0588美元，兌日圓上漲0.51%，至112.75日圓。
      
債市:

美國公債收益率從周五觸及的數周低點反彈 ，因預期周二美國總統特朗普在國會的講話會帶動收益率上升，而美聯儲官員的鷹派講話也扶助收益率走高。指標10年期美國公債價格下跌13/32，收益率報2.363%， 上周五尾盤報2.317%。
      
法國10年期公債收益率跌至一個月低點，和可比德債利差收窄，因最新的民調顯示，法國中間派總統候選人馬克龍明顯得到廣泛支持。10年期法國公債收益率最多下跌4個基點，至一個月低位0.88%。法國公債表現好於德國公債，10年期德債收益率小幅上升至0.20%。意大利10年期公債收益率降至一個月低點2.13%。
      
油市:

油價收盤基本持穩，因美國石油產量繼續增加的前景，與石油輸出國組織(OPEC)成員國落實減產協議的比率很高的報導，以及投機客多頭押注創紀錄等因素多空相抵。4月布蘭特原油期貨收跌0.06美元，或0.1%，報每桶55.93美元。美國原油期貨收漲0.06美元，或0.1%，報每桶54.05美元。
   
金屬市場:  

金價觸及三個半月高位後回落，因美國公債收益率上升，且投資者等待美國總統特朗普發表重要的政策講話。現貨金收盤跌至每盎司1,252.68美元，失守1,260.74美元的200日移動均線切入位，此前升至11月11日來最高1,263.80美元。美國4月期金收高0.04%，報1,258.80美元。
   
期銅價格小漲，因全球兩大銅礦生產中斷提供支撐，但走勢遲滯，因市場等待美國總統特朗普發表重要的政策講話。三個月期銅收高0.1%，報每噸5,934.50美元。期鋁收高0.8%，報每噸1,900美元。期鋅下滑0.8%，報每噸2,806美元；期鉛跌0.3%，報每噸2,254美元。期錫跌1%，報每噸18,995美元。期鎳漲1.7%，報11,045美元。


<路透轉載>
   

路邊社2

03 : 48  CME GROUP的FEDWATCH：美國利率期貨走勢暗示，交易商預計美聯儲在3月升息的機率為33%，上周五為27%
美國利率期貨走勢暗示，交易商預計美聯儲在5月升息至至少0.75-1.00%的機率為55%，上周五為52 %
美國利率期貨走勢暗示，交易商預計美聯儲在6月升息至至少0.75-1.00%的機率為71%，上周五為70%
美國短期利率期貨觸及日低，之前達拉斯聯儲總裁柯普朗稱美聯儲可能需要在短期內升息


美國參議院民主黨領袖舒默預計共和黨會在國會廢除奧巴馬醫保法案的嘗試中失敗


達拉斯聯邦儲備銀行總裁柯普朗表示有信心美國經濟2017年增速將快於2%
柯普朗稱美國貨幣政策目前高度寬鬆
美聯儲應該開始降低政策的寬鬆度，但必須慢慢來
即使今年升息幾次，貨幣政策立場仍然寬鬆
柯普朗今年在美聯儲利率決策委員會中有投票權。他闡明了他在最近幾周數次提到過的觀點，即升息宜早不宜遲

路邊社2

07 : 52 日本政府表示1月工業生產按月降幅為2016年5月來最大

路邊社2

09 : 16  現貨金周二持穩，上日從三個半月高位回落，投資者等待今日稍晚美國總統特朗普的重要講話，尋求關於他經濟政策的更明確的信息。金價上日一度觸及11月11日來高位1,263.80美元。投資者翹首以待周二晚間美國總統特朗普將向國會發表的政策講話。外界預計他可能給出有關減稅計劃的線索。特朗普周一表示他將提出預算案中包括增加軍費開支，但會在其他方面縮減支出來彌補
   
俄羅斯黃金行業聯盟(Gold Industrialists' Union)周一稱，俄羅斯2017年黃金產量料將增至最多305噸，去年為297噸

路邊社2

09 : 50 中國國家統計局周二發布2016年統計公報顯示，中國2016年末常住人口城鎮化率57.35%，比上年末提高1.25個百分點  
中國2016年末戶籍人口城鎮化率為41.2%，比上年末提高1.3個百分點   
中國2016年末16-59歲年齡人口90,747萬人，在全國總人口中佔比65.6%(2015年末為66.3%)   
中國2016年全年全社會固定資產投資606,466億元，比上年增長7.9%   
中國2016年全國居民恩格爾係數為30.1%，比上年下降0.5個百分點   
中國國內產能過剩和需求結構升級矛盾突出，經濟內生動力不足金融風險有所積聚   
經濟運行活力需要一定價格上漲的激發和刺激，保持溫和價格上漲對經濟運行有利

路邊社2

11 : 56 美國商務部長被提名人Wilbur Ross的任命案獲國會批准，坐上美國總統特朗普領導團隊的貿易政策第一把交易，將開始著手與中國和墨西哥重商貿易關係事宜

路邊社2

13 : 06  日本1月建築業訂單年率報 +1.1% • 前值: +7.1%
日本1月房屋開工年率報 +12.8% • 預測: +3.2%• 前值: +3.9%

路邊社2

13 : 11 對所有19位歐元貨幣市場交易商的調查顯示，交易商們認為央行的長期低息貸款計劃到下月結束時，歐洲央行(ECB)不會宣布再進行新一輪計劃，他們認為原因是需求疲弱。最後一次TLTRO操作定於3月23日
   

路邊社2

13 : 12 據日本共同社報導，北韓一位外交官周二抵達北京進行會談，這是去年6月以來北韓對中國首次如此高級別的訪問。此前中國根據聯合國制裁規定，暫停從朝鮮進口煤炭。共同社報導稱，北韓副外相Ri Kil Song乘機抵達中國首都北京，為去年6月朝鮮勞動黨政治局委員李洙墉(Ri Su Yong)訪華以來，朝方對中國首次高級別的訪問行動

路邊社2

13 : 15 日本央行總裁黑田東彥：長期通脹預期未來可能升高
黑田東彥：日本央行將在當前政策架構下，繼續推動強力寬鬆貨幣政策