11月7日 早報+摘要

巴菲特

11月7日 早報

11月7日重要經濟數據公佈
08:00 日本 9月加班工資年率 • 前值: +1.5%
08:01 英國 10月BRC同店零售銷售年率 • 前值: +1.9%
11:30 澳洲 11月央行利率決定 • 預測: 1.50%• 前值: 1.50%
15:00 德國 9月工業生產月率 • 預測: -0.8%• 前值: +2.6%
15:45 法國 截至9月預算平衡(歐元) • 前值: 930億赤字
15:45 法國 第4季度製造業年度投資預期 • 前值: +7%
16:30 英國 截至10月三個月Halifax房價指數年率 • 前值: +4.0%
16:30 英國 10月Halifax房價指數月率 • 預測: +0.3%• 前值: +0.8%
17:00 意大利 9月經季節調整的零售銷售月率 • 前值: -0.3%
17:00 意大利 9月未經季節調整的零售銷售年率 • 前值: -0.5%
18:00 歐元區 9月零售銷售月率 • 預測: +0.6%• 前值: -0.5%
18:00 歐元區 9月零售銷售年率 • 預測: +2.7%• 前值: +1.2%
23:00 美國 9月JOLTS職位空缺數 • 預測: 608.0萬個• 前值: 608.2萬個

重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：   
-中國國家發改委發布會，介紹成本監審和調查有關情況(0130)     
-澳洲央行貨幣政策會議(0330)
-歐洲央行舉辦第二屆銀行業監管論壇，總裁德拉吉將致歡迎詞(0900)；歐洲央行銀行監管委員會主席努伊、監管委員會委員Ignazio Angeloni、央行執委勞滕施萊格將出席活動(時間分別為0915/1000/1430)
-歐洲經濟暨財政事務理事會會議，歐洲央行副總裁岡斯坦西歐將出席
-加拿大央行總裁波洛茲在一場新聞發布會後發表演說(1755)
-美聯儲副主席夸爾斯出席一場金融監管討論會(1815)   
-美聯儲主席葉倫出席保羅道格拉斯政府倫理獎頒獎典禮並致謝詞(1930)

要聞與市場摘要
   
紐約聯儲總裁杜德利明年中退休，美聯儲領導班子再添不確定性
美國紐約聯邦儲備銀行周一證實，其總裁杜德利希望於2018年中退休。他是金融危機期間及危機結束後最有影響力的貨幣決策者之一。不到一周前美國總統特朗普剛剛提名了新的美聯儲主席，杜德利將提前退休的消息令人對美聯儲的領導層又產生一個疑問。現年64歲的杜德利將在2019年1月任期結束前離任。他是過去十年美國大舉貨幣刺激政策最有力的支持者之一，並平穩地領導著審慎的市場操作。紐約聯儲董事會稱，尋找繼任者的委員會已開始工作，爭取在明年中前提名一位繼任者。
   
特朗普訪韓將進一步對朝鮮施壓
美國總統特朗普周二訪問韓國將直接置身于朝鮮半島核武僵局，他的言論可能會進一步加劇與朝鮮領導人金正恩的緊張關係。韓國是特朗普亞洲五國之行的第二站，他將訪問漢弗萊營美軍基地，此地據韓朝邊境約100公里。白宮稱，特朗普此行意欲展示美國對朝鮮核武和導彈威脅所採取的強硬立場，但當地的許多人士擔心，特朗普充滿火藥味的言辭可能加劇朝鮮半島發生軍事衝突的風險。      
   
新西蘭新政府啟動檢討央行法，但新西蘭元未納入審議
新西蘭政府周二兌現競選承諾，啟動對該國央行法的檢討與評估，將把就業最大化納為央行目標之一，並建立起一種基於委員會的決策制定模式。財長羅伯遜表示，央行法的改革計劃不準備包括新西蘭元。受此評論影響，新西蘭元上漲約0.0025美元。羅伯遜承認在高失業率及通脹率略偏高的情況下，利率或許比實施現行法規的情境中要來得更低。此外，新西蘭總理阿德恩(Jacinda Ardern)表示，對於近期新西蘭元貶值，她“完全”不擔心。她稱，這些波動都在六個月的波動率範圍內。
   
歐元區10月經濟成長動能減弱，但仍不失強勁--PMI
周一公布的調查顯示，歐元區10月經濟動能有所減弱，但增長仍強勁；同時企業定價力上升，能夠將更多成本轉嫁給消費者。歐元區10月IHS Markit綜合採購經理人指數(PMI)跌至56.0，低於9月的56.7；但高於10月初值55.9，且穩穩高於榮枯分界線50。儘管企業提價的速度為2011年中段以來最快，新訂單增速仍加快。產出物價分項指數從52.7升至七個月高位53.1。
   
市場摘要:
  
股市:
美國股市周一升至紀錄新高，因對合併交易的樂觀情緒，且投資者押注共和黨的下調企業稅計劃將提振企業利潤
道指收高9.23點，或0.04%，至23,548.42點
標準普爾500指數收漲3.29點，或0.13%，至2,591.13點
納斯達克指數收升22.00點，或0.33%，至6,786.44點
   
歐洲股市小漲，雖然歐元區經濟數據樂觀，油價上漲，但未能抵消令人失望的企業業績和公司消息帶來的影響。泛歐STOXX 600指數小升0.1%，報396.59點，距離兩年高位不遠。英股富時指數收高0.03%，德股DAX指數跌0.07%；法股CAC-40指數挫0.19%。
   
匯市:  
美元兌一籃子貨幣下跌，回吐部分近期漲幅，因美國建議中的稅改提案和美國聯邦公開市場委員會(FOMC)未來成員的相關不確定性，令交易商不願推高美元。美元指數下跌0.19%至94.764，美元指數自9月中來上漲近3%。美元兌日圓跌0.31%，歐元兌美元下滑0.03%。英鎊兌美元升0.73%，從英國央行政策會議後觸及的一個月低位反彈。

債市:  
美國短期與長期公債收益率差觸及10年來最窄水平，因國內通脹低迷，支持了對長債的需求。路透數據顯示，兩年和10年期公債收益率差收窄至70個基點之下，為2007年11月以來首見。指標10年期公債收益率跌2.5個基點，報2.318%，盤中觸及兩周最低。兩年期公債收益率小跌近1個基點，報1.617%。
      
指標德國公債收益率持於近兩個月來最低，此前數據顯示歐洲央行將在未來一年將近1,300億歐元的所持債券到期回籠資金再投資，這支撐了歐元區公債。德國10年期公債收益率跌幅超過其它歐元區可比公債，下跌3個基點，至約兩個月低位0.33%，之後收報0.34%。西班牙和意大利10年期公債收益率均下跌不到1個基點。
      
油市:  
油價勁升3.5%，觸2015年7月以來最高水平，因沙特王儲通過肅貪鞏固大權，且美國活躍鉆機數減少，市場繼續收緊。布蘭特原油收高2.20美元，或3.5%，報每桶64.27美元。美國原油收高1.71美元，或3%，報每桶57.35美元。兩大合約均觸及2015年7月初以來最高水平。
   
金屬市場:
金價周上漲1%，因地緣政治風險推動投資者買入避險資產而擴大升幅，此前黃金連續三周下跌。現貨金收高為每盎司1,281.51美元。美國12月期金收漲12.40美元，或1%，報每盎司1,281.60美元。[GOL/HCN]   

倫敦期鎳和期銅上漲，受電動車行業需求穩健、中國治理污染和全球經濟成長強勁的跡象提振。倫敦期鎳上漲1.5%，收報每噸12,920美元；上周已經大漲近10%，並觸及2015年6月來最高的13,000美元之上的高位。倫敦期銅收高1.1%，至每噸6,970美元；銅價本季度迄今累計上漲7%，料將錄得連續第六個季度上漲。


<路透轉載>
   

路邊社2

08 : 22  日本厚生勞動省周二公布，日本9月受薪者整體現金所得增速為2016年7月來最快
日本9月經通脹調整的實質薪資連續第四個月下滑
日本9月經通脹調整的實質薪資較上年同期下降0.1%
日本9月受薪者整體現金所得較上年同期上升0.9%
日本9月加班工資較上年同期上升0.9%

路邊社2

08 : 23  英國10月BRC同店零售銷售較上年同期下降1.0%，為2008年以來同期最低；9月為上升1.9%
英國10月BRC零售銷售較上年同期上升0.2%，為2008年以來同期最低；9月為增加2.3%

路邊社2

09 : 08   新西蘭總理阿德恩(Jacinda Ardern)周二表示，對於近期新西蘭元貶值，她完全不擔心。阿德恩說這些波動都在六個月的波動率範圍內，當然，我想大概我們的出口市場現在也不會抱怨。阿德恩還說，現在還無法判定跨太平洋夥伴關係協定(TPP)成員國本周能否達成協議。自9月選舉以來，新西蘭元已貶值逾5%，主因工黨領導的新政府在央行政策目標方面的調整計劃存在不確定性。新西蘭元兌美元周二上漲約0.0025美元；之前政府表示，不打算將本幣匯率納入對央行法規的審議內容


新西蘭政府周二兌現競選承諾，啟動對該國央行法的檢討與評估，將把就業最大化納為央行目標之一，並且建立起一種基於委員會的決策制定模式。新西蘭財政部長羅伯遜表示，央行法的改革計劃不準備包括新西蘭元。受此評論影響，新西蘭元兌美元上漲約0.0025美元。羅伯遜稱擬提出的調整不會立即產生影響，但他承認，在高失業率及通脹率略偏高的情況下，利率或許比實施現行法規的情境中要來得更低。他認為這應不會致造成劇烈影響，短期內肯定是如此。將就業納入央行的政策目標，讓新西蘭央行與美聯儲和澳洲央行在政策目標上保持一致。這將是新西蘭央行歷史上最為重大的變革之一。其他擬議中的改革還包括建立一個以委員會為基礎的決策機制替代總裁一人決策，並公布央行政策會議記錄。羅伯遜表示，改革將為新西蘭人創造更多就業並提升薪資。羅伯遜還稱，政府計劃可能最早明年推出相關立法議案

路邊社2

09 : 20  日本財務大臣麻生太郎周二表示，日本不會利用與美國的雙邊自由貿易協定(FTA)，來解決兩國間的貿易失衡問題

路邊社2

09 : 30   金價周二盤初小跌，上日上漲近1%。亞洲股市創下10年高點之際，金價走低。現貨金跌0.1%至每盎司1,280.24美元。受地緣政治風險推動，金價周一上漲近1%，創9月25日以來最大單日百分比漲幅。亞股周二觸及10年來最高，MSCI明晟亞太地區(除日本)指數早盤小漲0.3%。美元周二走軟，兌日圓從八個月高位回落；有關美國共和黨稅改議案能否較快獲得通過的不確定性打壓美債收益率下滑。美國總統特朗普周二訪問南韓將直接置身於朝鮮半島核武僵局，他的言論可能會進一步加劇與朝鮮領導人金正恩的緊張關係。美國共和黨議員周一開始修訂稅改議案，民主黨指出，受歡迎的稅收減免被取消，證明該立法是對中產階層的攻擊。另外，清洗沙特王室成員、大臣和商人的反貪調查行動周一似乎擴大了範圍，該國最大的旅遊公司之一的創始人被拘留
   
紐約聯邦儲備銀行證實，其總裁杜德利希望於2018年中退休。他是金融危機期間以及危機結束後最有影響力的貨幣決策者之一。不到一周前美國總統特朗普剛剛提名了新的美聯儲主席，杜德利將提前退休的消息令人對美聯儲的領導層又產生一個疑問
   
前歐洲央行(ECB)首席經濟學家史塔克(Juergen Stark)表示，歐洲央行應該放棄其主要通脹目標，並接受稍微放寬一些的目標，因目前的政策基礎導致市場扭曲，存在干預正常化的風險

路邊社2

10 : 51  
日股日經指數觸及22,750.70點，為1992年來最高水平

路邊社2

11 : 30   澳洲11月央行利率決定報    1.50% • 預測: 1.50%• 前值: 1.50%   

路邊社2

11 : 34  澳洲央行表示對澳洲經濟的預估大致不變
澳洲央行指出維持政策穩定與增長和通脹目標相符

路邊社2

11 : 40  澳洲央行表示，預期未來幾年經濟年增長率為3%
澳元升值正在限制物價壓力
基建投資增加正扶助經濟
澳元升值將拖累經濟
薪資增長緩慢和家庭債務較高可能會抑制支出 失業率料將緩步下滑
通脹仍低，這種情況可能維持一段時間
澳洲貿易條件未來料將下降
預期通脹仍將緩步回升