11月17日 早報+摘要

巴菲特

11月17日 早報

11月17日重要經濟數據公佈
05:30 紐西蘭 10月製造業採購經理人指數(PMI) 報: 57.2• 前值: 57.6 R
05:45 紐西蘭 第3季度生產者物價指數(PPI)投入指數 報: +1.0%• 前值: +1.4%
05:45 紐西蘭 第3季度生產者物價指數(PPI)產出指數 報: +1.0%• 前值: +1.3%
08:30 澳洲 10月新車銷售 報: 0.0%• 前值: -0.5%
17:00 歐元區 9月未經季節調整流動帳(歐元) • 前值: 296億盈餘
17:00 歐元區 9月經季節調整流動帳(歐元) • 前值: 333億盈餘
21:30 加拿大 10月央行核心消費者物價指數(CPI)月率 • 預測: +0.3%• 前值: +0.2%
21:30 加拿大 10月消費者物價指數(CPI)年率 • 預測: +1.4%• 前值: +1.6%
21:30 加拿大 10月消費者物價指數(CPI)月率 • 預測: +0.1%• 前值: +0.2%
21:30 美國 10月房屋開工月率 • 前值: -4.7%
21:30 美國 10月房屋開工年率 • 預測: 118.5萬戶• 前值: 112.7萬戶
21:30 美國 10月建築許可月率 • 前值: -3.7%
21:30 美國 10月建築許可年率 • 預測: 124.7萬戶• 前值: 122.5萬戶
21:30 加拿大 10月央行核心消費者物價指數(CPI)年率 • 前值: +0.8%
   
重大經濟事件及官員講話(GMT時間)：   
-國際金融論壇(IFF)第14屆全球年會11月17日-19日在廣州舉行，主題為“世界大灣區建設：新動力、新增長、新格局”。
-歐洲央行總裁德拉吉、德國央行總裁魏德曼、德意志銀行執行長克萊恩將出席法蘭克福銀行業會議並發表演說(0830)。   
-歐洲經濟暨財政事務理事會會議。
   
要聞與市場摘要
        
美國眾議院通過稅改案，輪到參議院展開攻防
美國共和黨議員周四朝1980年代以來美國最重大的稅法改革邁出重要一步，因眾議院以227票對205票通過了總統特朗普所尋求的全面減稅方案。如今輪到美國參議院討論稅改案，參議院版本的稅改已經遭遇一些共和黨人士的反對。在下周感恩節假期結束前，參議院料將不會有決定性的行動。稅改計劃在參議院還要面臨聯邦赤字、保健和稅收利益的分配等考量的重重阻礙。共和黨在參議院只是微弱多數，如果民主黨議員仍一致反對，則共和黨議員在參議院表決時跑票不能超過兩票。
   
美國10月工業生產創六個月最大增幅，颶風造成的干擾消退
美國10月工業生產增長0.9%，創六個月來最大增幅，因颶風造成的干擾消退，但工廠、礦山和各類公用事業工廠的潛在產平^皇長趨勢仍然溫和。製造業產出急增1.3%。而各類公用事業工廠產出跳增2.0%，也扶助提振工業生產。此外，上周初請失業金人數意外增加，部分因為美屬波多黎各處理積壓申請。數據與經濟穩步增長，就業市場供應收緊的大趨勢一致，美聯儲仍有望在下月升息。數據公布後，美元兌一籃子貨幣基本持平，美國公債價格回落。
   
沙特能源部長稱，油市供大於求的情況將持續到明年3月底
沙特能源部長法力赫周四表示，全球油市供大於求的狀況將持續到明年3月底，顯示出在11月底石油輸出國組織(OPEC)會議上延長減產協議的意願。法力赫還稱，他不希望油價上漲過快過早讓消費者感到意外，並稱將循序漸進地退出減產協議，確保市場反應平緩。他提及發達國家原油庫存時表示，“我們需要認識到，在3月底前庫存水平還不會達到我們期望的五年均值，這意味著應延長減產。”
        
英國10月零售銷售自2013年以來同比首降，受通脹和高基數拖累
英國10月零售銷售較上年同期下滑0.3%，創下自2013年以來首次同比下滑，也反映出上年同期零售商表現強勁。雖然與9月相比增長穩健，但物價上漲很快讓家庭不堪重負。截至10月的三個月，英國零售銷售增長0.9%。但銷售量較上年同期僅提高1.1%，為自2013年5月以來的最弱增幅。分析師平均預計10月零售銷售按年下降0.6%，按月僅增長0.1%。英國統計局稱月度零售銷售實際增長了0.3%。

市場摘要:
   
股市:
美國股市周四收盤大幅上漲，受助于沃爾瑪和思科在業績提振下上漲，預計將提高企業盈利的稅改議案取得了首個勝利，但僅是清除了進程中的最小障礙。

道指數收高187.08點，或0.8%，至23,458.36點
標準普爾500指數收高21.02點，或0.82%，至2,585.64點
納斯達克指數收高87.08點，或1.3%，至6,793.29點
標普500指數和道指錄得逾兩個月最大單日百分比漲幅
   
歐洲股市反彈，終結了2016年10月以來的最長跌勢，因之前帶動市場普跌的景氣類股回升，但油股仍下跌。金融服務、汽車和科技股漲幅居前，推動市場走高。泛歐STOXX 600指數攀升0.8%，景氣類股占比較重的德國DAX指數升0.55%。金融服務、汽車和科技股漲幅居前，推動市場走高。英股富時指數收升0.19%，法股CAC-40指數收高0.66%。
   
匯市:
美元兌一籃子主要貨幣上漲，從上日觸及的逾三周低位反彈，此前美國眾議院通過眾院版本的稅改議案。美元指數升0.13%，至93.933。美元指數受金融市場風險人氣總體改善提振。歐元兌美元跌0.23%，至1.1764美元。加元兌美元上漲，因數據顯示9月加拿大製造業銷售意外增長，抵銷油價下跌帶來的壓力。美元兌瑞郎上漲0.55%，此前瑞士央行暗示將維持超寬鬆貨幣政策。
   
債市:  
美國兩年期公債收益率觸及九年高位，因全球風險意願回暖，且一系列中性至穩健的經濟數據使美聯儲保持在明年繼續升息的軌道上。兩年期公債收益率攀升，使收益率曲線觸及10年來最平水平。收益率曲線已經連續四個交易日趨平。兩年和10年期公債收益率差盤中縮窄至2007年11月以來最窄63.2個基點，尾盤報65 .1個基點。五年和30年期公債收益率差盤中縮窄至72.4個基點，為2011年12月以來最窄，尾盤報74 .1個基點。10年期公債收益率尾盤升至2.355%。兩年期公債收率盤中升至九年高位1.716%，尾盤報1.712%。30年期公債收益率升至2.797%。

法國和德國公債收益率之差縮窄至兩年半低位，接近紀錄最窄水平。歐元區經濟前景向好和歐洲央行的寬鬆貨幣政策壓制了歐元區公債利差。法國和德國10年期公債利差縮窄至19個基點，為2015年3月以來最窄水準。多數歐債收益率尾盤持平，德國10年期公債收益率徘徊在0.38%。
   
油市:
油價再次下跌，因對美國產量和庫存增加的擔憂加重，儘管預期全球主要產油國將在本月晚些時候延長減產協議。布蘭特原油收跌0.51美元，或0.8%，報每桶61.36美元，連跌第五日。美國原油連跌第四日，收盤下跌0.19美元，或0.3%，報每桶55.14美元。
   
金屬市場:  
金價持穩，維持區間波動；美國眾議院通過其稅改議案，投資者考慮財政政策可能因預期中的升息影響發生變化。現貨金收報每盎司1,278.06美元，金價周三曾觸及三周半高位1,289.09美元。美國12月期金收高0.50美元，或0.04%，報每盎司1,278.20美元。
   
倫敦金屬交易所(LME)期銅和大部分其它基本金屬價格下跌，因對中國需求的憂慮揮之不去，但鋁價跌幅受限，因預計中國工業污染治理將減少鋁的供應。LME基本金屬中期鎳表現最差，觸及三周低位。指標期銅收跌0.5%，報每噸6,737美元。LME期鋁收跌0.2%，報每噸2,102美元。鎳價收跌2.7%，報每噸11,370美元，為10月27日以來最弱。鉛價下跌1.3%，收盤報2,403.50美元，此前觸及10月30日以來最低的2,401.50美元。



<路透轉載>

路邊社2

01 : 35  利物浦回聲報援引英國央行總裁卡尼的話報導，若經濟發展符合預估，未來數年或需加息兩次
卡尼表示如果經濟發展符合我們的預估，我們可能在未來數年升息幾次
英國退歐會影響英國經濟路徑
需要相當長的一段時間才能了解退歐對英國經濟基本面的衝擊

路邊社2

02 : 52  美國眾議院通過了稅改立法議案，將送交參議院投票

路邊社2

08 : 27  美國舊金山聯邦儲備銀行總裁威廉姆斯表示，12月升息以及明年升息三次非常有理由
威廉姆斯稱關鍵在於逐步讓利率回歸至正常水平，而非升息的準確時間
在聯儲下次會議前仍有一個月的時間搜集數據
聯儲未來幾年應將利率提升至2.5%左右
某種意義上講低通脹是幸運的，可以讓經濟繼續強勁增長
預計未來幾年通脹率料將加速上升，否則將重新考慮利率路徑
威廉姆斯稱當美國經濟陷入衰退時，負利率是可以選用的工具

達拉斯聯儲總裁柯普朗周四重申，他對美聯儲下次政策會議可能加息持非常開放的態度，且正在積極地考慮這一問題。對於接下來幾次會議考慮採取下一步舉措撤出寬鬆政策，我的態度非常開放，柯普朗在達拉斯聯儲休斯頓分部的一次會談後對記者表示。柯普朗今年在美聯儲政策委員會具有投票權。柯普朗深信，全球化、科技等結構性不利因素將繼續對通脹帶來下行壓力，儘管理論上來講，提振通脹應通過收緊就業市場來實現。他周四這番言論表明，如果美聯儲不隨著失業率下降而加息，有可能導致經濟過熱，他對此愈發感到不放心。他說，預計失業率將進一步下降，偏離美聯儲的充分就業目標。美國失業率目前在4.1%

美國克利夫蘭聯儲總裁梅斯特表示，不擔心目前的低通脹，相信通脹會回升

路邊社2

08 : 59  在日本政府準備下月宣布經濟刺激措施之際，經濟再生大臣茂木敏充表示，政策應該聚焦於提升生產率和薪資以確保擺脫通縮。茂木敏充表示，日本經濟正顯現出正面跡象，由於產出缺口改善，經濟將能夠擺脫通縮風險。但消費者物價一直比較遲滯，茂木敏充指出，關鍵在於鼓勵企業增加投資，並在培訓工人方面增加支出，以保證他們能有薪資較高的工作

路邊社2

09 : 32  歐洲央行管理委員會委員諾沃特尼表示，明年1月起公司債在歐洲央行資產購買計劃中的佔比可能提高，屆時央行的月度購債規模將減半至300億歐元。諾沃特尼表示他們預計公司債購買的絕對值不會增加，但公司債在300億歐元的月度購債規模中的占比將可能上升。這可能會從1月開始，但將依據市況來決定

路邊社2

09 : 45  金價周五早盤微漲，有望連續第二周錄得周線漲幅，受美元走軟支撐，但在市場預計美國下月將升息之際，金價依然在窄幅區間內波動。現貨金漲0.1%至每盎司1,279.21美元，本周以來上漲約0.3%。美元指數下跌0.2%。美國共和黨議員周四朝1980年代以來美國最重大的稅法改革邁出重要一步，因眾議院通過了總統特朗普所尋求的全面減稅方案。美國10月工業生產創六個月來最大增幅，因颶風造成的干擾消退，但工廠、礦山和各類公用事業工廠的潛在產平^皇長趨勢仍然溫和。  美國兩年期公債收益率周四觸及九年高位，因全球風險意願回暖

路邊社2

10 : 07  中國國務院國資委主任肖亞慶表示，國有企業改革不能停，也不會停下來；在企業戰略性重組方面，將繼續推進國企戰略性重組，聚焦發展實體經濟，通過橫向聯合、縱向整合和專業化重組，使企業更加突出主業、做強主業，提高國企核心競爭力。下一步將在發展混合所有制經濟、企業戰略性重組等方面發力，推進國企改革。發展混合所有制經濟改革試點已經起步，今後還要積極推進主業處於充分競爭行業和領域的商業類國企混改。鼓勵包括民營企業在內的非國有資本投資主體通過多種方式參與國企改制重組，也鼓勵國有資本以多種方式入股非國有企業，建立健全混合所有制企業治理機制。他指出，受益於外部經濟環境的積極變化，國企效益好轉。國企改革正全面進入施工期，下一步要牢牢把握改革的正確方向，按照國企改革的頂層設計，扎紮實實地推進國有企業改革各項任務落地見效

路邊社2

15 : 18  新西蘭財政部長羅伯遜(Grant Robertson)表示，新西蘭決定對央行實現通脹目標的職責進行調整，這部分反映出2008-09年金融危機之後全球在貨幣政策角色方面的變化。在消費者物價和薪資升幅牢牢處於低位之際，全球央行在承擔通脹目標之外的其他職責方面面臨越來越大的壓力。為此，工黨領導的新聯合政府計劃將就業也列為新西蘭央行的職責

路邊社2

17 : 00   歐元區9月未經季節調整流動帳(歐元)報 418億盈餘 • 前值: 296億盈餘 (修訂： 308億盈餘)
歐元區9月經季節調整流動帳(歐元)報 378億盈餘 • 前值: 333億盈餘 (修訂： 345億盈餘)